Securitize và BNY Mellon đang đưa các khoản vay có bảo đảm được xếp hạng AAA lên blockchain, trong đó Grove dự kiến đầu tư khởi điểm 100 triệu USD.
Securitize, nền tảng hàng đầu chuyên về token hóa tài sản thực, đã công bố hợp tác với ngân hàng đầu tư toàn cầu BNY Mellon để ra mắt quỹ token hóa cho phép nhà đầu tư tiếp cận các khoản vay có bảo đảm xếp hạng AAA dưới dạng tài sản số trên blockchain. Động thái này đánh dấu bước tiến quan trọng trong việc đưa các sản phẩm tín dụng cấu trúc truyền thống vào hệ sinh thái blockchain.
Theo thông báo được công bố hôm thứ Tư, BNY Mellon sẽ đảm nhiệm vai trò lưu ký tài sản cơ sở của quỹ, trong khi một công ty con của ngân hàng này sẽ chịu trách nhiệm quản lý danh mục đầu tư. Với tổng quy mô phát hành CLO toàn cầu vượt 1,3 nghìn tỷ USD, việc đưa các khoản tín dụng thả nổi hạng AAA lên blockchain hứa hẹn mang lại tính minh bạch cao hơn và cải thiện khả năng tiếp cận trong thị trường nợ doanh nghiệp.
Grove, một giao thức tín dụng cấp tổ chức trong Sky Ecosystem, đang chờ phê duyệt quản trị để trở thành nhà đầu tư neo với khoản đầu tư khởi điểm 100 triệu USD. Cam kết vốn này phản ánh nhu cầu ngày càng tăng từ các tổ chức tài chính đối với tài sản token hóa chất lượng cao.
Token hóa mở ra cơ hội mới cho thị trường tín dụng
Carlos Domingo, CEO của Securitize, nhấn mạnh đây là bước tiến quan trọng giúp dòng tín dụng chất lượng cao trở nên dễ tiếp cận, hiệu quả và minh bạch hơn thông qua hạ tầng số. Token hóa – quá trình chuyển đổi tài sản thực như cổ phiếu, bất động sản hoặc nợ thành các token kỹ thuật số được ghi nhận trên blockchain – đang tạo ra cuộc cách mạng trong cách thức giao dịch và quản lý tài sản tài chính.
Thông báo về quỹ CLO token hóa được đưa ra chỉ vài ngày sau khi Domingo tiết lộ với CNBC rằng Securitize có kế hoạch niêm yết công khai thông qua sáp nhập với công ty mua lại có mục đích đặc biệt Cantor Equity Partners II. Động thái IPO này cho thấy sự trưởng thành của thị trường token hóa tài sản thực và niềm tin của nhà đầu tư vào mô hình kinh doanh này.
Làn sóng token hóa các sản phẩm tài chính truyền thống đang tăng tốc mạnh mẽ, với hơn 35,5 tỷ USD tài sản hiện đã được đưa lên blockchain theo dữ liệu từ RWA.xyz. Các ví dụ nổi bật gần đây bao gồm việc Ondo Finance ra mắt quỹ trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ token hóa trên XRP Ledger vào tháng 6 năm 2025, cho phép nhà đầu tư tiếp cận trái phiếu chính phủ hạng thể chế và rút vốn bằng stablecoin.
Tháng 7 năm 2025 chứng kiến hai cột mốc quan trọng khác: Grove hợp tác với Centrifuge để ra mắt hai quỹ token hóa Janus Henderson trên Avalanche, và Centrifuge cùng S&P Dow Jones Indices token hóa chỉ số S&P 500 – lần đầu tiên chỉ số chuẩn này được đưa lên blockchain. Những phát triển này cho thấy token hóa đang chuyển từ giai đoạn thử nghiệm sang ứng dụng thực tế với quy mô lớn.
